Escar Turizm Halka Arz Özet Bilgi

Değerli Yatırımcımız,

Escar Turizm Taşımacılık Ticaret A.Ş., 7 – 8 Temmuz 2021 tarihlerinde 15,00 TL sabit fiyatla Borsa’da Satış yöntemi ile halka arz edilecektir. Borsa İstanbul Birincil Piyasada talep toplama saatleri 10:30-13:00 arasıdır.

Talep toplama işlemi emir iletim kanalları üzerinden gerçekleşecektir. Yatırımcıların talep günü satış yaparak T+2’deki net artı bakiye ile başvuruda bulunabilmesi mümkün bulunmaktadır.

Borsa İstanbul, dağıtımda talepleri yatırımcı hesabı bazında dikkate almamaktadır. Dağıtım, MKK sicil numarası kullanılarak yatırımcı bazında zaman önceliği esasıyla ilk emire dağıtım yapılacaktır. Diğer emirler dağıtıma konu edilmeyecektir. Dağıtım, halka arzın ikinci günü, birincil piyasa işlem süresinin bitişini takiben Borsa İstanbul tarafından yapılacaktır. Dolayısıyla, birden fazla talep girişi avantaj sağlamayacaktır.

8.820.000 TL nominal değerli pay sermaye artırımı yoluyla, 2.180.000 TL nominal değerli pay ise ortak satışı yoluyla olmak üzere toplam 11.000.000 TL nominal değerli payın halka arzı gerçekleştirilecektir.

Belirlenen halka arz sabit fiyatının zımni FD/FAVÖK karşılığı 5,4x olarak hesaplanmıştır.

İnfo Yatırım Menkul Değerler AŞ'nin hazırladığı fiyat tespit raporuna ulaşmak için tıklayınız.
İzahname ve ekleri için tıklayınız.

Halka Arz Yöntemi:	Ortak satışı ve sermaye artırımı
Halka Arz Edilecek Paylar:	8.820.000 TL nominal değerli paylar (sermaye artırımı) 2.180.000 TL nominal değerli paylar (ortak satışı)
Ek Pay Satışı:	Yoktur.
Halka Açıklık Oranı:	%20,26
Talep Toplama Yöntemi:	Borsada Satış - Sabit Fiyat ile Talep Toplama
Talep Toplama Tarihleri:	7 – 8 Temmuz 2021
Halka Arz Fiyatı:	15,00 TL
Halka Arz Büyüklüğü:	165.000.000 TL
Tahsisat Grupları	Halka arz, Borsa’da satış olarak gerçekleştirileceği için herhangi bir tahsisat grubu bulunmamaktadır
Halka Arz Gelirlerinin Kullanımı:	%10 – İşletme sermayesi ihtiyacı, %20 – Şirket’in borç faiz ve anapara ödemeleri, %70 – Filodaki araç sayısını artırma kapsamında yapılacak alımların finansmanı, amacıyla kullanılacaktır.
Kar Dağıtım Politikası:	Sermaye piyasası mevzuatı ve Türk Ticaret Kanunu hükümleri çerçevesinde belirlenecektir.
Fiyat İstikrarı İşlemleri:	Planlanmamaktadır.
Teşvikler:	Şirketin ana pay sahipleri olan ve aynı zamanda paylarının bir kısmını halka arz eden kişiler adına 5 işlem günü süreyle her gün açılış seansında halka arz fiyatından İnfo Yatırım aracılığı ile 436.000 adet günlük geçerli alım emri girilecektir.

Şirket 2001 yılında kurulmuştur. Üçüncü taraflara uzun süreli araç kiralama hizmeti sunmak amacıyla kurulan Şirket, motorlu binek araçların operasyonel filo kiralama hizmetini yürütmektedir. 2018 yılına kadar günlük ve uzun dönem araç kiralamalarını eş zamanlı olarak gerçekleştiren Şirket, 2018 yılı sonrası günlük kiralama operasyonundan çıkma kararı almıştır. 2020 yılı sonu itibarıyla 4.300 araçlık filoya sahip olan şirketin faaliyet kiralamasında kullanılan araç sayısı 3.513 adettir. 31.12.2020 tarihi itibarıyla Şirket’in gelirlerinin %51,3’ü araç kiralama gelirlerinden oluşurken %46,8’i ikinci el araç satış gelirlerinden oluşmaktadır.   

2018-2020 dönemleri arasında %-22,0 YBBO ile satışları azalan Şirket, 2020 yıl sonu itibarıyla 317,1 milyon TL gelir elde etmiştir. Şirket, 2021 yılının ilk çeyreğinde ise 85,9 milyon TL’lik hasılat yaratmıştır. FAVÖK kaleminde ise Şirket, 2018-2020 dönemleri arasında %32,6 YBBO sergileyerek %55,2’lik FAVÖK marjıyla 175,0 milyon TL’ye ulaşmıştır. 2020 yıl sonu itibarıyla 78,3 milyon TL net karı bulunan Şirket’in 2021 ilk 3 aylık dönem itibarıyla Net Borç/FAVÖK oranı ise 1,7x ile yüksek sayılabilecek bir noktadadır.